13天三道急令 銀監會延續強監管

　　銀監會發布通知進一步深化整治銀行業市場亂象；專家稱，今年可能有小銀行處于破產邊緣

　　開年不到半個月，銀監會發出第三道監管文件。1月13日晚，銀監會發布《關于進一步深化整治銀行業市場亂象的通知》(下稱“通知”)、《進一步深化整治銀行業市場亂象的意見》(下稱“意見”)和《2018年整治銀行業市場亂象工作要點》(下稱“要點”)。

　　銀監會此次深化整治銀行業市場亂象，明確了8個重點整治方面，給出了22條工作要點。

　　突出“監管姓監”

　　經過2017年的嚴監管，2018年銀監會繼續從嚴治理銀行業各種亂象。

　　《通知》指出，深化整治銀行業市場亂象，將重點整治問題多的機構、亂象多的區域、風險集中的業務領域，嚴查案件風險。“突出"監管姓監"，將監管重心定位于防范和處置各類金融風險，而不是做大做強銀行業，強調對監管履職行為進行問責，嚴肅監管氛圍。”銀監會有關負責人表示，注重建立長效機制，彌補監管短板，切實解決產生亂象的體制機制問題。

　　在具體的操作上，銀監會明確了2018年重點整治公司治理不健全、違反宏觀調控政策、影子銀行和交叉金融產品風險、侵害金融消費者權益等8個方面，每個方面給出若干工作要點。此外，銀監會還單獨列舉了監管履職方面的負面清單。

　　打擊金融“偽創新”

　　銀監會表示，深化整治銀行業亂象，要處理好“穩”和“進”的關系、短期化和常態化的關系、合規發展和金融創新的關系、防范金融風險和服務實體經濟的關系。

　　在“穩”和“進”上，銀監會表示，在化解存量風險上求穩，在遏制增量風險上求進，合理把握力度和節奏，預留政策空間，實行新老劃斷。

　　在合規發展與金融創新的關系上，銀監會指出，“銀行業出現的一些亂象，不是創新本身導致，而是部分金融機構以創新之名行套利之實。”銀監會相關負責人表示，對于以套利為主要目的的“偽創新”，堅決予以整治和取締。

　　在防范金融風險與服務實體經濟上，銀監會表示，一方面，將同業、理財、表外等業務以及影子銀行作為2018年整治重點。另一方面，嚴查“陽奉陰違”或選擇性落實宏觀調控政策和監管要求等行為，優化信貸資源配置效率。

　　延續強監管態勢

　　2018年開年不到半個月，銀監會已連續三次發布文件整治銀行業亂象。

　　1月5日，銀監會發布實施2018年第1號令《商業銀行股權管理暫行辦法》，明確規定了主要股東的范圍、責任和監管，加大了監管部門對于違規股東的懲戒力度。

　　1月6日，銀監會發布《商業銀行委托貸款管理辦法》(“2號文”)，加強對委托貸款業務的監管等。

　　連續3道文件，銀行業強監管力度繼續延續。

　　2017年3月底至4月，銀監會連續下發文件，啟動“三三四十”(三違反、三套利、四不當、十亂象、十風險)專項治理。據銀監會統計，專項檢查共查出問題約5.97萬個，涉及金額17.65萬億元。

　　強監管的同時，伴隨著強問責。新京報統計發現，銀監會2017年全年罰沒金額是2016年的10倍。銀監會數據顯示，2017年銀監系統共處罰機構1877家，處罰責任人員1547名，對270名相關責任人取消一定期限直至終身銀行業從業和高管任職資格。

　　“整治銀行業亂象今后將成常態。今年仍將違規開展同業業務、理財業務、表外業務作為治理重點。”接近銀監會的人士向新京報表示。

　　焦點

　　金融治亂為何連下“重錘”？

　　“2017年銀監會“三三四十”專項治理取得較為明顯的效果，但銀行業的問題涉及面廣、積累時間長，通過半年多時間的整治不可能取得根本性好轉，還需要持續的監管。”交通銀行首席經濟學家連平認為，銀行業有些問題刻不容緩，在治理取得有效成果的基礎上還需要繼續保持監管上的高壓。

　　連平還表示，影子銀行和交叉金融產品風險，需要特別重視，這一問題也是目前銀行業治理中最迫切最重要最復雜的問題。“影子銀行和交叉金融風險涉及面廣，各個銀行或多或少存在這一問題，而且因為結構復雜，各個金融機構之間業務互相交織在一起。這一風險最可能帶來全局性風險，也最有可能引發系統性金融風險。”

　　國家金融與發展實驗室銀行中心主任曾剛表示，目前監管層面的制度不完善，存在監管的短板，同時，在執法的層面上也確實存在著很多空白點，銀監會此次發文也是逐步夯實去年”三三四十“的整治成效，保障行業健康可持續發展，創造良好的制度基礎。

　　連平同時表示，不能簡單地把監管政策理解為金融方面的收緊。此外，此次監管政策很重要的特點是不搞一刀切。在嚴厲措施之下，對于具體問題的處理還留有一定的緩沖余地和回旋空間，政策具有彈性。這樣做，一方面可以嚴格推進強監管，另一方面又使得行業平穩運行。

　　公司治理為何放整治領域首位？

　　《要點》明確了2018年重點整治的8個方面，其中“公司治理不健全”被放在首位，并從股東與股權、履職與考評、從業資質等三個方面作了要求。

　　在社科院金融政策研究中心主任何海峰看來，把公司治理放在八大領域的首位主要出于兩方面的考量。首先，公司治理是現代銀行業最重要的方面，2017年開啟的“三三四十”等專項整治也是為了約束銀行的公司治理；其次，中國銀行業規模已經非常巨大，未來將更注重高質量發展，公司治理至關重要。

　　“2018年銀監會發布的"1號文"就是約束主要股東行為，完善公司治理從而使得銀行合規經營的。”何海峰說。他還以廣發銀行“僑興債”為例表示，“僑興債”問題屬于公司內控失范的違規經營行為。

　　連平認為，公司治理不一定是目前銀行業最迫切需要治理的亂象。不過，從銀監會角度看，最需要對微觀金融機構進行監管，而公司治理是微觀金融機構中比較高層面的部分。“將這一問題放在首位，或與"僑興債"等近年爆發的金融案件有關，這些案件是因公司內部治理上出現問題所致。”

　　對2018年銀行業有啥影響？

　　在曾剛看來，過去一段時間，銀行業經營理念以發展為主，對風險防控和合規有所忽視，導致潛在風險積累。與此同時，銀行發展模式步入死胡同。“銀行業不斷出現的"資產荒"、"負債荒"，主要是因為銀行想快速實現規模和利潤擴張，脫離實體經濟需要造成的。監管強化將逐步打消銀行過去不切實際的過度擴張取向，樹立高質量、可持續的發展理念。從長遠發展來看，度過監管強約束的"陣痛"之后，銀行業可以進入可持續發展的道路。”

　　連平表示，因為中小機構此前業務發展較為激進，監管對中小機構影響較大，而一些此前業務較平穩發展的機構面臨的壓力比較小。2018年可能出現有些小銀行處于破產的邊緣。出現這種狀況不一定是壞事，中小銀行經過這一輪沖擊后，未來在業務開展上會更謹慎。

　　特寫

　　銀行人：“偽創新”路子走不通了

　　13日晚，銀監會出臺監管文件之后，某股份制銀行地方分行副行長張林(化名)的銀行同行朋友圈“哀號一片”：“有人說，2018年可以好好抽時間去讀個MBA了。”

　　“前些年銀行業亂象太多了，券商、信托、互聯網金融人士、各種利益相關人士都從中撈了一杯羹，現在是散場的時候了。”張林說，經過2017年的嚴監管，本來以為2018年會好一點，“沒想到開局之年是連續的大棒，一些總想鉆空子的人，幻想再次徹底打破。”

　　在張林看來，13日晚發布的《通知》是監管政策的百科全書。“以前是時段性的監管，先堵這個口子再堵那個口子。前幾天出臺的《商業銀行委托貸款管理辦法》堵住了"偽創新"的最后一個口子，這次出臺的文件是監管政策的總綱領，可能一些條款并不特別新鮮，但是監管覆蓋面特別廣。”

　　此外，張林認為，在連續的嚴監管之下，預計銀行業將出現明顯的分化。

　　“一直走正道、苦練內功的銀行，預計估值會越來越高，未來的路越來越好走。而以前一些走"偽創新"路子的銀行預計將受到很大的沖擊，未來的發展之路也越來越艱難。”張林說，金融被強行縮表和洗牌，隨著潮水退去，將迎來全新的銀行業格局。