5.5%，這是近日人社部公布的養(yǎng)老金上漲幅度。更加令人關(guān)注的一個(gè)消息是：養(yǎng)老金支出亮“黃燈”，個(gè)人賬戶“空賬”4.7萬億。
客觀的說，在老齡化壓力越來越大的今天，實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老金連續(xù)上漲并不容易。不過，幫主（id：banglicai）同樣留意到，養(yǎng)老金漲幅已經(jīng)是連續(xù)兩年下調(diào)——2016年，養(yǎng)老金漲幅下降至6.5%，但此前，我國企業(yè)退休人員養(yǎng)老金標(biāo)準(zhǔn)曾實(shí)現(xiàn)了11年連續(xù)以10%左右的幅度上漲。
而個(gè)人賬戶“空賬”意味著什么呢？意味著如果不動用年輕人個(gè)人賬戶里的錢，現(xiàn)在的養(yǎng)老金就無法做到收支平衡。我們這些工作的年輕人每月交的養(yǎng)老金并沒有進(jìn)入我們的個(gè)人賬戶，而是用于支付這一代退休人員的“養(yǎng)老金”，“空賬”額4.7萬億。
那么問題來了，我們交的養(yǎng)老金并沒有在個(gè)人賬戶里，等我們老了，還能領(lǐng)到養(yǎng)老金嗎？我們的養(yǎng)老金錢從哪里來？這幾年，關(guān)于養(yǎng)老金的爭議不少，幫主（id：banglicai）就給大家做一個(gè)梳理。
你每月交多少養(yǎng)老金？
許多企業(yè)都會給員工上“五險(xiǎn)一金”：養(yǎng)老保險(xiǎn)、醫(yī)療保險(xiǎn)、工傷保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)、生育保險(xiǎn)以及住房公積金——這里所謂的養(yǎng)老保險(xiǎn)，就是指我們每個(gè)月繳納一定的比例的錢，然后就能夠在滿足一定年限或者退休后就按比例拿到相應(yīng)數(shù)量的養(yǎng)老金，作為基本生活的保障。
因此嚴(yán)格來說，我們每個(gè)月交的這筆錢屬于基本養(yǎng)老保險(xiǎn)。目前，這筆錢由企業(yè)和被保險(xiǎn)人按不同繳費(fèi)比例共同繳納。
以北京市養(yǎng)老保險(xiǎn)繳費(fèi)比例為例：企業(yè)每月按照其繳費(fèi)總基數(shù)的20%繳納，職工按照本人工資的8%繳納。當(dāng)中的“繳費(fèi)基數(shù)”，一般指的是城鎮(zhèn)個(gè)體工商戶和靈活就業(yè)人員在本市上一年度職工月平均工資。
寬泛的說，老年時(shí)候我們收到的養(yǎng)老金，還可能包括企業(yè)年金、個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)等，但由于企業(yè)年金和個(gè)人養(yǎng)老保險(xiǎn)并不普及，因此一般談到養(yǎng)老金，多是指國家強(qiáng)制的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)。
基本養(yǎng)老保險(xiǎn)也并非人人相同，現(xiàn)在主要有三種：城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)，機(jī)關(guān)和事業(yè)單位養(yǎng)老保險(xiǎn)，城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)。
養(yǎng)老金總體收不抵支嗎？
幫主（id：banglicai）梳理公開材料發(fā)現(xiàn)，對于城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老金而言，部分省市當(dāng)期收不抵支的情況是存在的。
據(jù)報(bào)道，人社部社會保險(xiǎn)事業(yè)管理中心發(fā)布的《中國社會保險(xiǎn)發(fā)展年度報(bào)告2015》顯示，去年黑龍江、遼寧、吉林、河北、陜西和青海六省份的城鎮(zhèn)企業(yè)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)基金當(dāng)期收不抵支。其中，黑龍江收入比支出少183億元，遼寧、吉林也收支相差105億元、41億元。
不過，總體來看，相關(guān)的基金累計(jì)結(jié)余依然保持了相應(yīng)的增長。《中國養(yǎng)老金發(fā)展報(bào)告2016》顯示，截止到2015年底，全國城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)基金累計(jì)結(jié)余已經(jīng)達(dá)到了3.5萬億元，比2014年底增加3545億元，增長率為11.15%，增速比上一年下降1.34個(gè)百分點(diǎn)。
不過，中國社科院的一份報(bào)告則指出了一個(gè)“空賬”的現(xiàn)象，引起媒體關(guān)注。數(shù)字顯示，2015年城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶累計(jì)記賬額(即“空賬”)達(dá)到4.7萬億元，而當(dāng)年城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老保險(xiǎn)基金累計(jì)結(jié)余額只有3.5萬億。
也就是說，即使把城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的所有結(jié)余資金都用于填補(bǔ)個(gè)人賬戶，也仍然會有1萬多億的差額。這里的個(gè)人賬戶就是像你我一樣工作的年輕人繳納的養(yǎng)老金的一部分。
你交的養(yǎng)老金去了哪兒？
老齡化跟養(yǎng)老金聯(lián)系在一起，以及形成了所謂的“空賬”。跟我國采取的養(yǎng)老金收支方式有關(guān)。
養(yǎng)老金的收支方式主要有兩種，一個(gè)是現(xiàn)收現(xiàn)付制，一個(gè)是基金積累制。
顧名思義，前者指的是現(xiàn)在工作的一代人支付退休一代人的養(yǎng)老金；而后者則是按長期收支平衡的原則確定交費(fèi)金額，計(jì)入個(gè)人賬戶，退休后從個(gè)人賬戶支取養(yǎng)老金。
具體來看，我國采取了一個(gè)折中的方式，基本采用的是統(tǒng)籌賬戶和個(gè)人賬戶結(jié)合的辦法，統(tǒng)籌賬戶帶來的資金要視退休時(shí)的社會平均收入水平確定。在北京，我們每個(gè)月工資的8％，就份屬于個(gè)人賬戶中。
專家指出，在實(shí)際執(zhí)行中，（由于沒人承擔(dān)從現(xiàn)收現(xiàn)付制向部分積累制的轉(zhuǎn)制成本）年老的參保人士個(gè)人賬戶累計(jì)不夠，年輕人個(gè)人賬戶中的錢不得不用于保障當(dāng)期養(yǎng)老金的發(fā)放，導(dǎo)致賬戶上只有數(shù)字卻沒有實(shí)際金額，從而形成了所謂的“空賬”。
一位研究過養(yǎng)老金的人士解釋，拿池塘作比方，養(yǎng)老金是個(gè)池塘，養(yǎng)老金結(jié)余就是池塘里的水，一條小溪流進(jìn)來，一條流出去。比如，現(xiàn)在流進(jìn)來的錢是70后、80后、90后的，流出去給了50后、60后。
因此，當(dāng)未來70后、80后的人群需要贍養(yǎng)時(shí)，由于人數(shù)眾多，就可能會面臨錢不夠用的問題。
公開數(shù)據(jù)顯示，建國初，我國65歲以上的老人占比不到4.5%，到1980年未超過5%，30年來增長了0.5個(gè)百分點(diǎn)，而到了2010年，這一比例提高到了8.9%，由于70后、80后人數(shù)更加龐大，在年老時(shí)的贍養(yǎng)問題就引發(fā)了各方關(guān)注。
中國養(yǎng)老金融50人論壇發(fā)布的《重構(gòu)我國養(yǎng)老金體系的戰(zhàn)略思考》報(bào)告稱，2000年以后，我國基本養(yǎng)老保險(xiǎn)替代率（養(yǎng)老金占工作時(shí)收入的比例）持續(xù)下降，從1997年的70.79%下降到了2014年的45%。
當(dāng)我們老了，養(yǎng)老金能足額發(fā)放嗎？
對于這個(gè)問題，業(yè)界的看法不一。
有專家樂觀的表示，“空賬“只是一種記賬方式，而養(yǎng)老金上漲幅度下調(diào)，主要是受經(jīng)濟(jì)大環(huán)境影響，最低工資上漲幅度近期也一并下調(diào)，與所謂的“資金缺口”并無實(shí)質(zhì)關(guān)聯(lián)。
此外，他還提到一項(xiàng)針對未來的安排，即全國社保基金，這是2000年成立，專門用于人口老齡化高峰時(shí)期的養(yǎng)老保險(xiǎn)等社會保障支出的補(bǔ)充、調(diào)劑。
需要指出的是，全國社會保障基金與地方政府管理的基本養(yǎng)老、基本醫(yī)療等社會保險(xiǎn)基金是不同的基金，資金來源和運(yùn)營管理不同，用途也存在區(qū)別。根據(jù)其官網(wǎng)資料，2015年末，全國社保基金資產(chǎn)總額1.9萬億，基金自成立以來，其年均投資收益率8.82％，累計(jì)投資收益額達(dá)到了7908億元。
但也有研究過養(yǎng)老金的人士充滿擔(dān)憂的表示，當(dāng)70后、80后老了的時(shí)候，已經(jīng)沒有足夠的養(yǎng)老金給我們支付了。現(xiàn)在就應(yīng)該未雨綢繆。
從國際經(jīng)驗(yàn)來看，當(dāng)出現(xiàn)養(yǎng)老金收不抵支的情況時(shí)，存在至少兩種辦法，一個(gè)是提高退休年齡，一個(gè)是降低基本養(yǎng)老保障水平。
這兩個(gè)辦法并非都是消極手段。有調(diào)查指出，部分60歲以上人群本身就希望能“多干幾年“，拿到更多養(yǎng)老金；而降低基本養(yǎng)老保障水平，則可以通過企業(yè)年金、個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)來彌補(bǔ)。
除了強(qiáng)化社保基金的保值儲值功能外，逐步強(qiáng)化基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)年金和商業(yè)保險(xiǎn)的“三支柱”養(yǎng)老體系，也被認(rèn)為是改革的方向之一。
個(gè)人能提前做哪些準(zhǔn)備防老？
看到這個(gè)問題，小伙伴表示：只能現(xiàn)在努力工作，老之前攢一筆巨款啦！幫主認(rèn)為這是最好的途徑了！但如果不能呢？
業(yè)內(nèi)人士指出，雖然個(gè)人無法動用基礎(chǔ)養(yǎng)老金，但可以通過購買商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)來保證“老有所養(yǎng)”，而養(yǎng)老險(xiǎn)的種類，一般有傳統(tǒng)型、分紅型、和萬能型幾種。
此外，還有一些企業(yè)有企業(yè)年金制度，企業(yè)方面也會通過投資等方式，實(shí)現(xiàn)相應(yīng)的保值增值。
就商業(yè)險(xiǎn)方面，幫主（ID：banglicai）大概給大家列幾項(xiàng)供參考吧，只是粗略列下，因?yàn)楦骷业漠a(chǎn)品不同，如果大家想進(jìn)一步了解還要自己到銀行、保險(xiǎn)公司等金融機(jī)構(gòu)咨詢。
傳統(tǒng)型養(yǎng)老險(xiǎn)：傳統(tǒng)的養(yǎng)老保險(xiǎn)是投保人與保險(xiǎn)公司通過簽訂合同，雙方約定確定的領(lǐng)取養(yǎng)老金的時(shí)間，約定相應(yīng)的額度領(lǐng)取，通常來說，其預(yù)定利率是確定的，一般在2.0%-2.4%。歷史上，這個(gè)預(yù)定利率是變化的，一般都會與當(dāng)時(shí)的銀行利率保持相當(dāng)水平。
賣點(diǎn)：回報(bào)固定，風(fēng)險(xiǎn)低。
缺點(diǎn)：很難抵御通脹的影響。如果通脹率比較高，從長期來看，就存在貶值的風(fēng)險(xiǎn)。
分紅型養(yǎng)老險(xiǎn)：分紅型養(yǎng)老通常有保底的預(yù)定利率，但這個(gè)利率比傳統(tǒng)養(yǎng)老險(xiǎn)稍低，一般只有1.5%-2.0%。分紅險(xiǎn)除固定的最低回報(bào)外，每年還有不確定的紅利獲得。
優(yōu)勢：除了有一個(gè)約定的最低回報(bào)，這部分資金的收益還與保險(xiǎn)公司經(jīng)營業(yè)績掛鉤，理論上可以回避或者部分回避通貨膨脹對養(yǎng)老金的威脅，使養(yǎng)老金相對保值甚至增值。
弊端：分紅具有不確定性，紅利的多少和有無，與保險(xiǎn)公司的經(jīng)營狀況有關(guān)系，也有可能因該公司的經(jīng)營業(yè)績不好而使自己受到損失。
萬能型壽險(xiǎn)：萬能型壽險(xiǎn)在扣除部分初始費(fèi)用和保障成本后，保費(fèi)進(jìn)入個(gè)人投資賬戶，有保底收益，一般在1.75%-2.5%，有的與銀行一年期定期稅后利率掛鉤。除了必須滿足約定的最低收益外，還有不確定的“額外收益”。
優(yōu)勢：萬能險(xiǎn)的特點(diǎn)是下有保底利率，上不封頂，每月公布結(jié)算利率，大部分為5%-6%，按月結(jié)算，復(fù)利增長，可有效抵御銀行利率波動和通貨膨脹的影響。
弊端：保險(xiǎn)金額高，前期扣費(fèi)高，投資賬戶資金少，前期退保損失大。