又是一年盤點時，今年你的財理業績好么？

　　2013年的股市，只有買了創業板股票的投資者才有可能實實在在賺到錢，其他的多數是白玩。相對于在“刀尖上舔血”的股民，那些購買銀行理財產品的投資者卻相當的滿足。一方面，自今年6月份起，銀行理財產品預期收益率一路走高，臨近年尾還創出2年來的新高，年化收益率超過6%的產品比比皆是，收益率水平大幅跑贏CPI；另一方面，除了結構性理財產品收益不太靠譜外，大部分穩健型理財產品基本上都能讓投資者獲得收益。除了預期收益率節節攀升之外，今年理財產品發行量繼續以接近50%的速度在增長。說明經過股市的“洗禮”，老百姓還是覺得投資銀行理財產品更放心。

　　人們往往是在回頭看的時候才明白——當初如果那樣選擇就好了。然而，世上是沒有賣后悔藥的，接下來作出正確的選擇才最重要。

　　“理財不只是投資。 ”這句話一直是晨報理財版所強調的接下來的一年，這句話尤為重要。黨的十八屆三中全會閉幕之后，滬深股市迎來了多項重大利好，盡管市場還沒有明顯走強，但已躍躍欲試。假如明年股市回暖，你是不是會將全部的資金投入股市？如果這樣做，那么你只會投資，不會理財。因為即使是牛市，也有下跌的股票，也有跌宕起伏的走勢，難免買錯賣錯，更何況，牛市往往是走出很遠了才被確認是牛市。因此，永遠不要用賭博的心態做投資，使自己陷于被動，合理的配置才是正確的理財之道。

　　正確的理財方式能讓自己安心。理財師建議，投資者不妨將理財資金分成三份，一份用于建立家庭保障，以防萬一；一份進行穩健理財，讓財富穩健增值；還有一份才去進行高風險投資，虧與賺都不會影響家庭生活，更不會讓自己鬧心。

　　隨著市場資金面的日趨緊張，市場資金無風險回報率一路攀升，而在以往就靠收益取勝的城商行理財產品，今年整體收益率在繼續領跑的同時，整體也更上一個新臺階，而對于年末的銀行理財產品市場，大型城商行的理財產品更受推崇，而結構性理財產品則需警惕。

　　收益率一路向上

　　從預期收益率看，銀行理財產品平均預期收益率連續五個月持續走高，繼10月份創下全年高點4.9%后，11月份銀行理財產品的平均預期收益率繼續刷新紀錄，達5.07%。

　　分期限類型來看，各期限類型理財產品平均預期收益率已全線超越6月末資金緊張期間的收益水平。投資期限小于1個月的理財產品平均預期收益率創近三年來的新高。

　　來自銀率網的月度收益率統計數據表明，從2012年1月份開始，城商行理財產品整體預期收益率出現V型走勢：就在2012年的前四個月，城商行理財產品預期收益率均在5%以上，1月份收益率最高，達到5.41%，后來三個月則逐漸下降，分別為5.24%、5.08%、5.01%，此后更是一路跌破5%，到了2012年8月份甚至已經降為4.47%。就在2012年的隨后幾個月，城商行理財產品收益率一直徘徊在4.6%上下。

　　而進入2013年后，城商行理財產品收益率走勢明顯分化，就在今年的前五個月，其整體預期收益率基本沒啥波動，一直維持在4.6%上下。不過，到了今年6月份，這一狀況被迅速打破，隨著市場資金的突然緊張，城商行理財產品收益率也大幅躍升到4.8%，此后逐月上行，并于今年9月份再度突破5%。而在接下來的10月份和11月份，城商行理財產品收益率分別達到5.12%、5.25%，創下自2012年2月份以來的新高。

　　城商行收益率整體領跑

　　同時，就在預期收益率方面，城商行理財產品更有不俗表現。就在11月份，城商行發行的1個月以內的超短期理財產品平均預期收益率最高。

　　而從今年來的數據看，城商行仍以4.83%的收益率高居首位。就在剛剛過去的2012年，城商行理財產品的整體收益率還是4.75%。由此不難看出，伴隨著資金面的持續緊張，城商行理財產品收益率今年整體再上了一個臺階。

　　排名第二位的是股份制銀行，同期預期收益率為4.61%，相比去年也出現微漲。

　　農村商業銀行以4.53%的整體預期收益率，成功占據了第三的位置，而國有商業銀行發行的理財產品收益率盡管相比去年大幅上漲，但仍以4.41%的預期收益率屈居第五位。

　　外資銀行的理財產品預期收益率為4.46%，相比去年大幅上漲36.49個基點，成功超越國有商業銀行而排名第四位。

　　年末理財關注大型城商行

　　從市場流動性來看，臨近年末，銀行間市場資金緊張依然難以緩解，銀率網認為，年末攬儲壓力將促使銀行繼續抬升銀行理財產品的預期收益率，未來銀行理財產品的平均預期收益率有望繼續走高，6%以上的高收益理財產品的數量會明顯增加，可能有部分銀行會發行預期收益率達7%的產品。

　　有閑置資金的投資者可繼續關注大型城商行以及股份制銀行近期發行的高收益理財產品。

　　此外，銀率網提示投資者，在選購高收益率理財產品的同時，要注意產品的風險，對于沒有投資經驗的投資者，盡量回避結構性理財產品。

　　目前非結構性人民幣理財產品，預期收益率較高的產品也還未達8%或10%，因此投資者如若碰到預期收益率為8%以上的銀行理財產品，一定要關注產品是否為結構性理財產品，產品的掛鉤標的、收益計算方法等問題。

　　（記者 劉志飛  李銳）